Мировой рынок VRF-систем по состоянию на 2026 год

Ситуация в мире

В 2025 году на мировом рынке систем кондиционирования с переменным расходом хладагента (VRF-систем) наблюдались противоречивые тенденции. В целом, рынок сократился на 4,1% (на 2,721 миллиона штук в пересчёте на наружные блоки), прежде всего, из-за резкого падения на двух ведущих рынках, китайском и японском. Однако за исключением этих двух стран в большинстве регионов мира наблюдался стабильный рост, составивший в среднем 6,9%.

Этот рост был вызван, в первую очередь, устойчивым спросом на охлаждение, подстегиваемым частыми периодами экстремальной жары, а также введенными рядом стран субсидиями, стимулирующими электрификацию зданий и энергосбережение для достижения целей декарбонизации. Благодаря таким преимуществам, как независимое управление микроклиматом в отдельных зонах, исключительное энергосбережение за счет использования инверторов, гибкость проектирования, VRF-системы стали наиболее предпочтительным решением для кондиционирования воздуха в широком диапазоне областей применения, от бытового, до коммерческого и промышленного секторов.

В то же время мировой рынок VRF-систем продолжает испытывать значительные трудности с переходом к хладагентам нового поколения, обладающим низким потенциалом глобального потепления (ПГП). С ужесточением экологических норм поиск подходящих альтернатив, сочетающих экологические характеристики, безопасность и экономическую целесообразность, становится основной технологической задачей для мировых производителей.

История VRF-систем

Исключительная универсальность VRF-систем позволяет применять их широком спектре областей: бытовом, коммерческом и промышленном секторах. Обеспечивая независимое зональное управление микроклиматом, VRF-системы существенно оптимизируют потребление энергии, внося свой вклад в достижение глобальных целей декарбонизации.

Совершенствование технологии VRF

Для динамической оптимизации потока хладагента в VRF-системах используется современная технология. Синхронизация работы инверторных компрессоров и электронных расширительных вентилей (ЭРВ) на основе поступающих в режиме реального времени показаний датчиков, позволяет этим системам достичь непревзойденной точности параметров холодильного цикла.

Типовая конфигурация VRF-системы включает наружный блок с встроенными высокоэффективными инверторными компрессорами и множество внутренних блоков. Такая схема прекрасно работает при неполной нагрузке в режимах обогрева и охлаждения. Холодопроизводительность комбинированных наружных блоков может достигать 60 х. т. (211,02 кВт), что позволяет подключать более 60 внутренних блоков.

Помимо рабочих характеристик VRF-системы отличает простота проектирования по сравнению с традиционными чиллерными системами. Компактность наружных блоков и эстетическое разнообразие внутренних блоков обеспечивают гибкость при интеграции оборудования в современные здания.

Глобальная экспансия рынков VRF-систем

За четыре прошедших десятилетия японские компании создали целую VRF-культуру. Истоки VRF-систем можно проследить от маломощных мульти-сплит кондиционерах, разработанных в Японии для бытового применения, развитие которых пошло по пути увеличения мощности и масштаба. Предшественниками самих мульти-сплит-систем были сплит-системы с одним внутренним блоком, предназначенные для обслуживания одного помещения.

Раньше кондиционеры воздуха в Японии отличались высокой ценой, потребляли много электроэнергии и были весьма дорогими в обслуживании и эксплуатации. В результате и в домохозяйствах, и на предприятиях обычно устанавливался только один кондиционер, обслуживавший единственное самое важное помещение. По мере развития экономики рос спрос на кондиционирование сразу нескольких помещений, что привело к разработке мульти-сплит-систем.

Интересно, однако, что мульти-сплит-технология не получила в Японии широкого распространения. Даже сейчас на ее долю приходится менее 0,5% всего национального рынка бытовых сплит-систем (RAC), что значительно меньше, чем в других странах.

Напротив, VRF-системы, разработанные на основе этой технологии для коммерческого применения, пережили значительный рост. За счет индивидуального контроля микроклимата в отдельных помещениях, они достигли более высокой энергоэффективности по сравнению с традиционными центральными системами на основе чиллеров или бойлеров, обслуживающих целое здание. В результате VRF-системы стали конкурентоспособной альтернативой в широком диапазоне областей коммерческого применения. Важным поворотным моментом в развитии мирового рынка VRF стала середина 2000-х годов, когда компания Daikin представила инновационную мини-VRF-систему, значительно расширив область применения VRF-систем в жилых и небольших коммерческих помещениях. Это событие установило новый стандарт и усилило конкуренцию, ускорив технологический прогресс в отрасли.

Закрепившись на домашнем рынке, японские производители продвинули VRF-технологию в Европу и Азию, основав производственные базы в Юго-Восточной Азии. Затем технология получила мощный импульс в Китае, где быстрый экономический рост способствовал формированию большого рынка VRF. Технология также проникла и в США, где внедрение VRF-систем стартовало в начале 2000-х годов и сейчас вступило в фазу роста. Несмотря на значительную степень проникновения VRF-технологии в мире, в ряде регионов, таких как Ближний Восток, Африка и Юго-Восточная Азия.

Важно, что распространение VRF-систем не ограничивалось только технологией. Первоначально на рынке лидировали японские производители, но в последнее время все большую роль на нем играет более широкий круг азиатских игроков, особенно из Китая и Южной Кореи, которые расширили производственные мощности и способствовали расширению внедрения за счет конкурентной цены и стратегий локализации.

Отличие стандартной VRF-системы от мини-VRF

Как правило, мини-VRF и стандартные VRF-системы различают, основываясь на двух параметрах: конструкции и производительности наружных блоков.

Для наружных блоков стандартных VRF-систем характерны выброс воздуха вверх, более высокая производительность и возможность подключения более длинных трубопроводов хладагента. Мини-VRF-системы, в свою очередь, характеризуются боковым выбросом воздуха из наружного блока и меньшей допустимой длиной трубопровода. Традиционно холодопроизводительность мини-VRF-систем не превышает 12 л. с. (8,826 кВт), однако эта грань между стандартными и мини-моделями размывается с появлением новых мини-VRF-систем, холодопроизводительность которых достигает 20 л. с. (14,71 кВт) в рамках одиночного цикла.

Кроме того, хотя мульти-сплит-системы похожи на мини-VRF-системы, их отличало использование нескольких холодильных контуров. По мере развития технологий различие между этими категориями все сильнее стирается.

Технологическое развитие продолжается

VRF-технология превратилась в надежное всепогодное решение, способное выдержать чрезвычайно низкие температуры наружного воздуха (до -20 °C) в режиме обогрева, а также противостоять природным бедствиям, таким как землетрясения и ураганы.

Современные технологические усовершенствования включают высокоэффективный обратный цикл (режим теплового насоса), сохраняющий производительность в процессе разморозки, а также гибридные конструкции со встроенными газовыми горелками для экстремально холодного климата.

Серьезный сдвиг в сторону устойчивости наблюдается также в системах с рекуперацией тепла, использующих бросовое тепло для повышения эффективности, этот сегмент демонстрирует стремительный рост на тех рынках, где действуют строгие экологические нормы, например, в Австралии. Кроме того, привлекают внимание системы, включающие фотоэлектрическую генерацию, благодаря чему можно снизить общее энергопотребление.

Из-за недавней пандемии VRF-системы из средства поддержания комфортной температуры воздуха в помещениях превратились в критически важный инструмент обеспечения здоровья и безопасности. В современных внутренних блоках VRF-систем все чаще используются продвинутые технологии вентиляции и очистки воздуха, включая энтальпийные теплообменники, обеспечивающие действенную очистку приточного воздуха, сохраняя высокую энергоэффективность. В ответ на растущие гигиенические требования и ужесточение стандартов качества воздуха в помещении, производители VRF представили ряд усовершенствованных решений для стерилизации, таких как облучение ультрафиолетом-C, фотокаталитическое окисление, молекулярное разложение и высокотемпературная самоочистка испарителя. Все вместе эти технологии активно поддерживают постоянную чистоту и гигиеничность воздушной среды помещения.

В настоящее время мировой рынок VRF-систем входит в новую эпоху интеллектуального управления климата. Внедряя ИИ, «Интернет вещей» и анализ больших объемов данных, производители превращают VRF-системы в умные и автономные решения, обеспечивающие оптимальный комфорт для пользователя при минимальном воздействии на окружающую среду.

Нормативные требования к хладагентам и технологические проблемы

Хотя VRF-системы остаются превосходным средством поддержания комфортной температуры, их дальнейшее распространение сталкивается с серьезным препятствием, связанным с переходом на хладагенты нового поколения. Лидеры отрасли прилагают все больше усилий к поиску устойчивых альтернатив, сочетающих экологическую безопасность с экономической целесообразностью.

Однако устоявшейся альтернативы современным хладагентам пока нет. Наиболее перспективными вариантами на сегодняшний день считаются R32 и гидрофторолефины (ГФО). При этом, и они сталкиваются с растущей нормативной неопределенностью, особенно в Европе, где ужесточается Регламент по Ф-газам и обсуждаются ограничения для пер- и полифторалкильных соединений (ПФАС).

Принятая в 2024 году 8-я редакция МЭК 60335-2-40 пересмотрела требования безопасности в отношении горючих хладагентов, расширив положения, касающиеся умеренно горючих хладагентов (A2L). Эти изменения прояснили рекомендации по монтажу и требования к безопасности использования в зданиях, в том числе для систем с более высоким уровнем заправки хладагентом.

В то же время, этот стандарт продолжает предъявлять к таким хладагентам, как R32 (класс опасности A2L), повышенные требования безопасности. Это значит, что R32 может столкнуться с ограничениями в качестве долгосрочного решения для рынка VRF, особенно в регионах с ужесточающимися нормативными требованиями. В этом контексте разработка хладагентов следующего поколения и повышение квалификации персонала по установке и обслуживанию стали ключевыми приоритетами отрасли.

Разнообразие областей применения и конструкций систем

Развитие технологии VRF значительно расширило область ее применения. В частности, благодаря совершенствованию технологии теплового насоса, VRF-системы все чаще используются для обогрева.

В коммерческом секторе модульные VRF-системы обеспечивают гибкость и масштабируемость, достаточные, чтобы напрямую конкурировать с традиционными чиллерами. Более того, VRF-системы с водяным охлаждением становятся все более привлекательными для крупных строительных проектов, обеспечивая высокоэффективное управление микроклиматом в зданиях со сложной архитектурой.

С другой стороны, мини-VRF-системы стали одним из наиболее предпочтительных решений для бытового и легкого коммерческого применения, главным образом, из-за малой заправки хладагентом, компактности и простоте монтажа. Эти преимущества делают их особенно привлекательными для проектов с ограниченным пространством для размещения или жесткими нормативными требованиями.

Это прежде всего относится к европейским рынкам, где жестко нормируются как уровень шума, так и визуальная составляющая наружных блоков систем кондиционирования воздуха. В ответ производители уделяют больше внимания разработке малозаметных наружных блоков, часто рассчитанных на установку на крыше, удовлетворяющих акустическим стандартам и требованиям по высоте, направленным на сохранение исторических городских ландшафтов.

Каналы распространения

Во всем мире в жилых комплексах премиального класса места для установки наружных блоков VRF-систем предусматриваются застройщики на этапе проектирования. Некоторые объекты оснащаются решениями для кондиционирования воздуха, включая VRF-системы и системы фильтрации, еще до продажи. Таким образом, стратегическое партнерство с застройщиками жизненно необходимо производителям VRF-систем для увеличения продаж.

Каналы распространения VRF-систем отличаются от страны к стране.

В Японии распределением VRF-систем в значительной степени управляют субподрядчики. Прямые продажи от производителей конечным потребителям редки, так как заказы от генеральных подрядчиков на проектирование и строительство объектов, включая оснащение системами отопления, вентиляции и кондиционирования воздуха, получают именно субподрядчики.

В Китае, напротив, рынок бытовых VRF-систем более разнообразен, и оборудование продается как через крупные розничные сети, так и через традиционные специализированные магазины, открытые либо самими производителями, либо их дистрибьюторами. Коммерческие VRF-системы в Китае распространяется по трем основным каналам: прямые продажи через специализированные магазины, через сотрудничество с застройщиками недвижимости и через дистрибьюторов третьей стороны.

В США производители VRF-систем для продажи своей продукции обычно привлекают торговых представителей. Эти представители отвечают, в том числе, за рекламные кампании, которые ведут от имени производителей.

Китай

Рыночные тенденции

В 2025 году на китайском рынке VRF-систем сохранилась тенденция к снижению, наблюдавшаяся и в 2024 году. По оценкам JARN сокращение рынка по сравнению с предыдущим годом составило 8,3%.

Это сокращение вызвано замедлением двух традиционных двигателей роста индустрии. Одной из причин стал затяжной спад на рынке недвижимости, сдерживающий восстановление сектора ремонта жилья и ослабляющий доверие потребителей и их покупательскую активность. Вторая причина – сокращение инженерных проектов, связанное с изменениями структуры спроса, приведшими к снижению инвестиций и уменьшению числа проектов в таких областях, как новая энергетика, новые материалы и железнодорожные перевозки. Эта ситуация отражает краткосрочную волатильность и неопределенность в отношении определенных стратегических инвестиций на фоне продолжающейся экономической реструктуризации и модернизации Китая.

Если рассматривать поквартально, то в первом квартале производители VRF-систем продвигали продажи, поддерживаемые политическими ожиданиями и сезонными факторами, что привело к краткосрочному восстановлению рынка. Во втором квартале давление со стороны сектора недвижимости усилилось, новый спрос сократился и отрасль вступила в период стагнации. В третьем квартале слабый спрос и недостаточная динамика отрасли оставались основными проблемами. В четвертом квартале остающийся сдержанным потребительский спрос не позволил рынку восстановиться.

Региональные рынки

Если рассматривать каждый регион по отдельности, то Восточный и Южный Китай в 2025 году продолжали оставаться основными рынками VRF-систем в стране, на долю которых пришлись 47% и 19% от общего объема продаж соответственно. Доли Северного, Центрального и Юго-Западного регионов составили, соответственно, 14%, 10% и 6%. Рост в этих регионах сильно зависит от запуска малых и средних проектов.

Относительную стабильность Северо-Западного и Северо-Восточного рынков обеспечила политическая поддержка, при этом их рост сдерживали естественные причины, такие как число населения, экономические условия и климат. В результате, доля этих регионов в общем объеме продаж составила 3% и 1%, соответственно.

Региональное распределение точно отражает разницу в уровне экономического развития, плотности коммерческой застройки и покупательной способности потребителей. В долгосрочной перспективе ожидается, что стратегическое значение Восточного Китая станет еще более выраженным, и рост концентрации ресурсных инвестиций в этот регион может продолжиться.

Области применения

На сегодняшний день в Китае на долю VRF-систем приходится более 50% продаж в секторе коммерческого кондиционирования воздуха. В последние годы область применения этих систем расширилась за пределы традиционных объектов коммерческой недвижимости, таких как офисы и торговые центры, охватив промышленные и сельскохозяйственные объекты. В результате, всё больше проектов с использованием VRF-систем реализуются в широком диапазоне областей применения за пределами жилого сектора. Речь идет как о новом строительстве, так и о реконструкции.

Кроме того, мини-VRF-системы, основной областью применения которых остается жилой сектор, все чаще используются в секторе легкой коммерции, например, в магазинах и небольших офисах. Компактная конструкция и боковой выброс воздуха позволяют монтировать их наружные блоки в ограниченном пространстве магазинов, расположенных в центре городов 1-го и 2-го уровней. В Китае офисы и магазины площадью от 80 до 150 квадратных метров, как правило, используют мини-VRF-системы.

Базы производства систем

Ведущие мировые бренды VRF-систем обзавелись производственными мощностями в Китае (табл. 1).

Daikin запустил завод в Хуэйчжоу в апреле 2025 года, приступив к производству внутренних блоков VRF-систем бытового назначения, а также инверторных плат питания. Предприятие площадью 220 000 квадратных метров, в которое вложены инвестиции в размере 1,75 млрд юаней (243,3 млн долл. США), также служит логистическим хабом для Южного Китая и центром региональной цепи поставок.

Таблица 1. Базы производства VRF-систем в Китае

Бренд	Место расположения
Daikin	Шанхай, Сучжоу (Цзянсу), Хуэйчжоу (Гуандун)
GENERAL (бывш. Fujitsu General)	Уси (Цзянсу)
Gree	Чжухай (Гуандун), Хэфэй (Аньхой), Чанша (Хунань)
Haier	Циндао (Шаньдун), Хэфэй (Аньхой)
Hisense HVAC	Циндао (Шаньдун)
Hitachi (Bosch)	Циндао (Шаньдун)
LG	Тяньцзинь
MHI Thermal Systems	Циндао (Шаньдун), Цзянмынь (Гуандун)
Midea	Фошань (Гуандун), Хэфэй (Аньхой), Ухань (Хубэй)
СП Midea и Bosch	Хэфэй (Аньхой)
Mitsubishi Electric	Шанхай
Panasonic	Гуанчжоу (Гуандун)
Samsung	Сучжоу (Цзянсу)
Toshiba (Carrier)	Шанхай, Гуанчжоу (Гуандун), Ханчжоу (Чжэцзян)

Поставка компрессоров

Ключевым фактором, обеспечивающим функционирование этих мощностей по производству VRF-систем в Китае, является устойчивость местной цепи поставок. Многие производители компрессоров создали производственные базы в стране, сформировав хорошо развитую местную экосистему поддержки.

Большинство японских VRF-производителей, таких как Daikin, Hitachi (Bosch), Mitsubishi Electric и Panasonic, имеют производственные мощности в Китае и используют компрессоры собственного производства.

В феврале 2025 года компания Daikin официально открыла промышленный парк Airpark в Сучжоу, провинция Цзянсу. Этот объект стал крупнейшим центром исследований и разработки Daikin за пределами Японии. Он служит мировой базой инноваций, сосредоточенной на основных компонентах систем кондиционирования воздуха, включая компрессоры для VRF-систем.

В настоящее время VRF-системы под маркой Toshiba используют собственные ротационные компрессоры, включая модели с тройным ротором, разработанные в 2020 году.

Что касается южнокорейских компаний, то Samsung производит инверторные компрессоры ротационного и спирального типов на своем заводе в Сучжоу, тогда как LG изготавливает инверторные ротационные компрессоры на своем заводе в Тяньцзине, а инверторные спиральные компрессоры ввозит из Южной Кореи. VRF-системы серии DVM S от Samsung используют созданные компанией спиральные компрессоры постоянного тока с камерой высокого давления, в которых применены усовершенствованная технология впрыска газообразного хладагента и асимметричная конструкция спирали.

Большинство китайских производителей используют для своих VRF-систем спиральные компрессоры сторонних брендов, таких как Hitachi и Mitsubishi Electric. При этом инверторные спиральные компрессоры Hitachi занимают более 60% и охватывают диапазон мощностей от 5 до 30 л. с. (3,677–22,065 кВт). В апреле 2025 года производство спиральных компрессоров Hitachi расширилось за счет строительства нового завода в Цунхуа, провинция Гуандун, в который было вложено около 480 млн юаней (около 66,72 млн долл. США). После того, как в июле 2025 года Bosch Group приобрела глобальный бизнес бытовых и легких коммерческих систем отопления, вентиляции и кондиционирования воздуха Johnson Controls, спиральные компрессоры под маркой Hitachi стала производить площадка Bosch Home Comfort Compressor Technology (известная также как Guangzhou Bosch Compressor) в Китае.

Местные производители, такие как GMCC и Landa, увеличивают производство компрессоров для VRF-систем. В 2025 году компания GMCC укрепила позиции на рынке спиральных компрессоров, продолжая при этом инвестировать в исследования и разработку. В настоящее время GMCC управляет двумя заводами по производству спиральных компрессоров в Синтане и Жунгуе (городской район Шуньдэ), поддерживаемая глобальной сетью центров исследований и разработки, охватывающей Шуньдэ и Сучжоу в Китае, Осаку в Японии и Даллас в США.

Hongtong Environmental Technology (Гуанчжоу) – специализированный производитель спиральных компрессоров самых востребованных мощностей от 1,5 до 25 л. с. (1,103–18,388 кВт), а также инверторных контроллеров, прежде всего – для VRF-систем и прочего оборудования для отопления, вентиляции, кондиционирования воздуха и охлаждения. Продукция компании выпускается заводом, находящемся в совместном владении и управляемом Guangzhou Industrial Control Group (GIIHG) с равноправным участием Haier и других промышленных инвесторов.

Деятельность брендов

С точки зрения брендов, ведущие позиции в Китае прочно удерживают иностранные бренды VRF-систем, такие как Daikin, Hitachi и Toshiba. Среди китайских брендов продолжают лидировать Midea и Gree, при этом особенно уверенный рост в 2025 году демонстрировал Haier, увеличив свою долю рынка и повысив влиятельность и узнаваемость бренда.

В 2025 году компания Daikin продолжила пользоваться своими всесторонними преимуществами в области технологий, бренда и услуг. Так, Daikin внедрила технологию X-Balance, регулирующую поток и распределение хладагента, в свои VRF-системы в Китае, решив такие проблемы, как точное управление температурой при низкой нагрузке и непрерывность работы в режиме размораживания в зимний период.

Серия VRF-систем Set Free RIII от бренда Hitachi завоевала приз как лучший инновационный продукт на выставке China Refrigeration Expo 2025. В серии, созданной для проектов реновации, применены недавно разработанные технологии управления давлением и адаптации к трубопроводу, позволяющие повторно использовать ранее установленные внутренние блоки и медные трубопроводы, изначально предназначавшиеся для хладагентов R22 или R410A, что значительно удешевляет проект.

Carrier предлагает в Китае VRF-системы под маркой Toshiba, такие как серия Super Multi-u с рекуператором тепла, а также системы под брендом Carrier, включая серию XCT8.

Дочерняя компания Guangdong Carrier HVAC за последние годы добилась хороших показателей продаж за рубежом, прежде всего, на ближневосточном и европейском рынках, используя международные каналы продаж Carrier.

Midea запустила «безграничную» серию VRF-систем MDV9, допускающую прямое и гибкое подключение солнечных панелей, обеспечивая при этом устойчивую и высокоэффективную работу в суровом климате, решая проблемы, связанные с работой при высокой температуре и управлением энергопотреблением. Одновременно Midea наращивает присутствие своего VRF-бизнеса за рубежом. В настоящее время компания управляет более чем 400 филиалами, 38 центрами исследований и разработки, 44 крупными производственными базами во всем мире, продавая VRF-системы более чем в 200 стран и регионов, прежде всего в Юго-Восточной Азии, на Ближнем Востоке, в Европе и Африке.

Gree в 2025 году сосредоточилась на разработке VRF-систем класса «хай-энд», таких как серия GMV9 Pro и модели с прямым приводом и подключением к фотоэлектрическим панелям, чтобы соответствовать становящимся все строже национальным и международным требованиям к эффективности и производительности. Серия GMV9 Pro оснащена активной системой управления хладагентом во всем диапазоне рабочих параметров, технологией высокоточного измерения мощности и производительности в реальном времени, а также системой управления на основе искусственного интеллекта, ориентированной на энергоэффективность, что позволяет достичь годового коэффициента производительности APF 6,45. Несмотря на внешние трудности, компания Gree сохранила стабильный ежегодный рост своего экспортного бизнеса VRF в 2025 году.

VRF-системы серии MX от Haier отличаются уникальной для отрасли двухчиповой архитектурой, объединяющей микроконтроллер (MCU) и нейронный процессор (NPU), что позволяет системе автономно анализировать данные и локально оптимизировать работу, не полагаясь исключительно на команды из облака. Автоматически регулируя температуру, скорость и направление воздушного потока в ответ на изменения внутренней и внешней среды, система быстрее реагирует и стабильно потребляет на 21,3% меньше энергии, чем при ручном управлении. В 2025 году VRF-системы Haier успешно экспортировались на такие рынки, как Вьетнам и Турция, а также страны Ближнего Востока и Африки.

Компания Hisense HVAC укрепила лидирующие позиции в качестве поставщика решений для обеспечения здорового воздуха, расширяя розничные каналы и продвигая подключенные VRF-системы. Благодаря многолетней зарубежной экспансии компания добилась устойчивого международного роста, поддерживаемого сочетанием местных дочерних компаний и дистрибьюторских сетей, с ключевыми рынками в Северной и Южной Америке, Европе, Юго-Восточной Азии и на Ближнем Востоке. В рамках своей глобальной стратегии Hisense HVAC представила VRF-продукцию на крупных международных выставках, таких как CES 2025 в Лас-Вегасе, США, где была представлена ​​серия VRF Hi-Comfort с функциями «AI connect», «AI energy saving» и «AI comfort».

По материалам JARN